Aflossen of investeren?

Aflossen of investeren? Er zijn in de personal finance wereld een hoop wegen die naar Rome leiden. Gelukkig mag iedereen zijn eigen weg kiezen en wordt het tijd dat wij ook eens naar de routekaart gaan kijken. We hebben immers fors afgelost op de studieschuld en dat betekent dat er ruimte in de maandlasten is gekomen. We zouden bijvoorbeeld extra kunnen gaan aflossen op onze hypotheek!

Opties verkennen

Er zijn verschillende dingen die we zouden kunnen doen met het geld dat ‘over’ is. Een optie is natuurlijk uitgeven. Gaan we doen. Iets met kinderopvang.

We zijn natuurlijk meer geïnteresseerd in zaken die geld opleveren. Ook wel genoemd ‘Investeringen’. Ze zijn er in vele soorten en maten. Je kan richting de beurs voor aandelen, obligaties, indexfondsen/ETF’s, opties en ga zo nog maar even door. Een andere mogelijkheid is natuurlijk extra aflossen op de hypotheek. Crowdfunding is ook nog een optie, die heb ik pas in een blog echter al afgeschoten.

Extra aflossen

Het is de laatste jaren steeds vaker in het nieuws. Er zijn genoeg bloggers die bloggen over het aflossen van hun hypotheek. De voordelen zijn duidelijk: een zeker rendement, minder risico op verkopen met verlies, dalende maandlasten. We betalen op de hypotheek een rente van 1,49%. We krijgen nog wel iets aan hypotheekrenteaftrek en dat zorgt ervoor dat we netto zo’n 1,3% hypotheekrente betalen.

Een zeker rendement van 1,3% dus. We zouden bij een Portugese bank een spaardeposito kunnen openen en al een hoger rendement kunnen scoren. Gedekt door het depositogarantiestelsel. Van Portugal, dat wel 😉

Aangezien we al ruimte in ons maandbudget hebben zijn we ook niet op zoek naar lagere maandlasten. De hypotheek is prima te betalen dus ook daar geen voordeel voor ons. Onder water staan we voorlopig ook niet met een hypotheek van zo’n 65% van de huidige waarde. Het moge duidelijk zijn, we gaan voorlopig niet extra aflossen!

Beleggen dan?

Beleggen levert over het algemeen meer op dan aflossen op je hypotheek bij de huidige rentestanden. Maar wel op basis van rendementen uit het verleden. En inderdaad, die bieden geen garantie voor de toekomst.



Maar toch, we hebben al best een bak ellende gehad in het verleden. Dus alle ellende die in de toekomst op ons af komt zullen we over het algemeen ook wel overleven. En de beurs zal dat ook weer overleven. Kennen jullie Bob overigens al? Bob is zo ongeveer de slechtste belegger allertijden. Er heeft iemand uitgerekend hoeveel rendement Bob gehad zou hebben als je op de slechtst denkbare momenten in de geschiedenis aandelen zou hebben gekocht. De dag voor een enorme crash bijvoorbeeld. En dat een paar keer..

Deze Bob kwam op een rendement van 7,3% per jaar. Dat is zeg maar ongeveer 5,5 keer zoveel rendement als ik zou maken op extra aflossingen op onze hypotheek. vijf-en-een-half-keer zoveel! Je vind het verhaal (plus getallen) bij A Wealth of Common Sense.

Even doorrekenen

We laten Excel weer even doorrekenen. We vullen een bedrag van €500,= per maand in om extra af te lossen of te investeren. Dan laten we dit even 30 jaar doorlopen en dan kijken we naar de resultaten.

We rekenen voor het gemak even met een vermogensrendementsheffing van 1,2% over de gehele periode en het gehele belegde bedrag. Dat komt dus neer op een effectief rendement van 6,1%. Er was al met 0,2% kosten gerekend dus die 6,1% klinkt goed. Om het nog makkelijker te maken reken ik voor de hypotheek met ons rentepercentage van 1,49%. HRA neem ik dus niet eens mee.

De verschillen zijn schokkend. Extra aflossen levert ons zo’n €225000,= op, een mooi bedrag! Beleggen we de maandelijkse inleg dan komen we op maar liefst €392000,=!

Beleggen levert 7 (!!!)-netto- modale jaarsalarissen extra op in 30 jaar tijd!

Als we 30 jaar beleggen in plaats van aflossen levert ons dat ongeveer €167000,= méér op dan als we aflossen. Bedenk nog even dat ik heb gerekend met de rendementen van de slechtste belegger allertijden.

30 jaar vast

Even een kort rekensommetje. Als we de hypotheekrente bekijken op hypotheekrente.nl dan kunnen we deze voor 3.10% vastzetten voor 30-jaar. Als we die gegevens invoeren in de excelsheet zou beleggen ipv extra aflossen na 30 jaar €100000,= extra hebben opgeleverd. Toch de moeite waard 😉

Investeren dus

Maar hoeveel willen we investeren? En tegen welk risico? We willen nog een keer verhuizen over een paar jaar naar iets met meer ruimte & meer tuin. Het is dus ook niet handig om ál ons geld geïnvesteerd te hebben zitten. Mochten de beurzen dalen op het moment dat wij ons geld nodig hebben om een huis te financieren zitten we in de knel en da’s niet de bedoeling van het hele spel.

We hebben dus nog wat leuke dingen uit te zoeken voordat we precies weten waar we wat in willen gaan stoppen. Volgende week dus maar eens de investeringsstrategie bespreken!

PS: Wil je ook even spelen met jou situatie? Je kunt de excelsheet hier downloaden! Gratis & voor niks maar een reactie hieronder wordt wel gewaardeerd! Op tabblad 1 kun je het verschil tussen beleggen en aflossen uitrekenen en op tabblad 2 kun je ook nog het verschil bekijken als je bijvoorbeeld de helft aflost en de andere helft zou beleggen. Alle oranje cellen kun je zelf veranderen voor je eigen situatie.

Wat is jou strategie? Eerst je huis aflossen en vervolgens beleggen of is beleggen een ver-van-je-bed-show?

PS2: Ik schrijf op persoonlijke titel en ben géén financieel adviseur. Dus trek lekker je eigen plan 😉

21 thoughts on “Aflossen of investeren?

  1. Ik ben in 2001 begonnen met beleggen en verloor in 2011 45% van mijn portfolio. Maar zit al die tijd in een geïndexeerd index fund, en in aandelen die gebalanceerd zijn voor growth. Alle dividends worden geherinvesteerd. Ik doe geen bijstortingen meer sinds ik terug in NL ben, maar ben wel bezig met hypotheek aflossen. Ik wil hypotheek vrij zijn. Ik denk dat dit in 2021 zover zal zijn.
    Dan heb ik lage vaste lasten en ben van plan iets te doen met een cash balance voor mijn plakband pensioen.
    Ik maak mij enige zorgen over de Exchange rate, mijn pensioen investering is in USD.
    Maar dat kan ik niet beïnvloeden en is dus afwachten.

  2. Fijn dat er wat meer ruimte vrij komt, en dat dit weer opnieuw gebruikt kan worden om ‘iets’ mee te doen. Ik ben benieuwd waar jullie het geld uiteindelijk voor gaan inzetten.

    Wij kiezen heel duidelijk voor investeren, onze hypotheek lossen we in 30 jaar toch al geheel af. We hebben daarbij wel focus op ‘passief’ inkomen, zodat we later niet altijd genoodzaakt zijn om te verkopen wanneer we een grote som nodig hebben.

  3. Ik beleg een groot deel van mijn extra geld. Ik had er ook altijd een overzichtje van op mijn website (die ik niet meer update), en ik ben blijven beleggen. Mooie resultaten natuurlijk over de afgelopen jaren met al die groei op de beurs. Mogelijk wordt het in de toekomst af en toe wat minder, maar dat hoort er dan ook bij.

  4. het blijft voor mij toch een beetje abracadabra, het beleggen, ik wil heel graag maar snap er nog steeds niet veel van. In het verleden zonder kennis wel eens geprobeerd, maar meer dan mijn inleg haalde ik er niet uit, inmiddels weet ik wel wat ik wil, maar hoe ik er ga komen dat weet ik nog niet…. wel hebben we besloten om nu een aflossing te doen op de hypotheek (we hebben een voor destijds goed hypotheek afgesloten met veel haken en ogen, en mogen maar 1 aflossing doen, voor bepaald bedrag, als er ooit een andere hypotheek komt doen we het anders), we hebben kinderen die binnenkort naar de middelbare school gaan en krijgen dan hogere kosten (ze hebben een goed stel hersens dat we graag stimuleren)

    • Hoi Bianca!

      Thnx voor je reactie, leuk! Wat snap je er niet precies niet aan? Misschien kan ik en de rest van de lezers je op weg helpen! Ik weet niet of je een beetje gemakkelijk in het Engels kan lezen maar de ‘Stock Series’ van JL Collins zijn wel een mooie uitleg. http://jlcollinsnh.com/stock-series/

      Als je al wat verder bent dan kan je via de Giro goedkoop indexfondsen kopen, via Meesman.nl is het een heel klein beetje duurder maar wel heel erg makkelijk met automatische incasso; ik ben er erg tevreden over!

      Je mag ook altijd een mailtje sturen!
      Groet, Meneer

  5. Ik ben sinds 4 maanden begonnen met investeren in ETF’s , dus ik sta nog maar aan t begin van de beleggingsreis !

    Ben ook nog aan t afwegen extra aflossen wel interresant is in ons geval , hebben een anuïthaire hypotheek(België) met een vaste rente van 1,72 % op 15 j , en op elke extra aflossing betalen we een boete van 3 maanden rente . Dus ik denk dat t in ons geval beter is om onze pijlen op investeren te richten .

  6. Wij combineren beide. Dus extra stortingen in de hypotheek polis, investeren in dividend aandelen en hopelijk gaan we ook een flink stuk van het aflossingsvrije gedeelte aflossen. Alles om de maandlasten omlaag te brengen en een passieve stroom van inkomsten te produceren.

    • Mooie combi toch? Als onze hypotheekrente niet zo laag was zouden we mogelijk ook wel wat extra aflossen. Met de huidige LTV en rentestand dus maar niet. Hoe groot is jullie aandelenpakket?

  7. Ik combineer ook beide. Met de lage hypotheekrente geeft beleggen veel meer rendement. Moet wel zeggen dat ik zoveel afgelost heb dat ik me er gerust bij voel. Ik zou ondertussen de rest ook af kunnen lossen maar doe dat dus bewust niet.

  8. ? Mis ik nou iets? De blauwe lijn van aflossen loopt toch ook tegen de 300.000 na 30 jaar ipv 225.000? In dat geval is het verschil kleiner, maar uiteraard nog steeds in het voordeel van beleggen… Vraag me alleen af waar ik de redenatie mis….

  9. Hallo Meneer,
    Kwam op jullie Blog terecht. Mooie blogpost en wat een heerlijke hypotheek lage hypotheek rente hebben jullie.

    Mijn vrouw en ik hebben 10 jaar geleden ons huis gekocht en zijn toen voor zekerheid gegaan. Hebben de hypotheek toen voor 30 jaar vast laten zetten tegen 4.7% rente.

    ALs je nu de rentestanden ziet, zullen een hoop mensen zich achter hun oren krabben waarom we dat toen hebben gedaan. Maarja, je kunt niet in de toekomst kijken. En een daling van de hypotheekrente tot de huidige tarieven, hadden we toen zeker niet verwacht.

    Des al niet te min hebben we geen spijt gehad van onze beslissing toen. Wel geeft het voor ons nu, dat we zowel zijn gestart met beleggen (hoog dividend + ETF’s) en dat we daarnaasts ook nog extra inleggen op de hypotheek (bankspaar variant). Want hierme bereiken we eigenlijk dan tot ook een rendement van ongeveer 4.7%.

    Ga zeker jullie blog verder vervolgen (en nog teruglezen 😉 ).

    • Met een bankspaarhypotheek is die hoge rente ook helemaal niet zo erg! Dan zou ik daar ook met veel plezier op bijstorten en de looptijd inkorten!

      Ik ben me ook aan het oriënteren op dividendbeleggen, dat klinkt wel leuker dan ETF’s. De combi is mooi denk ik zo 😉

  10. Mooie blogpost. Ik ben voor investeren in beleggingen, maar iedereen heeft ook bepaalde persoonlijke omstandigheden en gevoel (risicobereidheid) die maken dat een bepaalde keuze de beste is. Een combinatie van strategieën is ook vaak goed.

    Veel mensen verwarren beleggen, speculeren en investeren met elkaar. Beleggen voor lange termijn is echt niet moeilijk. De onberekenbare factor is de mens zelf. Ken uzelve 🙂

    Ik beleg voor de aflossing van mijn hypotheek (helaas nog 5,1%). Dit doe ik al sinds 1998, dus ik weet hoe ik reageer op dips in de koersen. Ik hou me niet bezig met koersen en het nieuws van gisteren of morgen. Het kost me geen tijd, maar ik heb wel een financiële opleiding, financieel werk en financiële interesse.

    Wat ik merk is dat mensen in mijn omgeving denken dat beleggen vooral speculeren is op koerswinst binnen enkele dagen of weken van 1 of 2 aandelen. Dat ik me daar werkelijk niet druk om kan maken snappen ze niets van.

    • Knap dat je met een rente van 5,1% nog steeds de voorkeur geeft aan beleggen. Ik denk dat ik met zo’n rente toch zou gaan aflossen.

      Ik ben het met je eens dat veel mensen inderdaad het verschil niet kennen tussen beleggen en speculeren. Ik koop ook alleen voor de lange termijn en dan maken die kleine dipjes en pieken niets uit en kun je rustig het nieuws negeren 😉

      • Ik kan wel vaker per jaar extra aflossen, met een minimum van € 500 per keer en dat vind ik prima. Dit moet wel elke keer aangekondigd worden, dus voor iemand die elke maand gewoon (extra) wil aflossen is dat niet handig.

        Om de vaste lasten te drukken heb ik afgelopen jaren ook ‘extra meevallers’ gebruikt voor aflossing op mijn aflossingsvrije hypotheek (ik heb mijn eigen beleggingshypotheek geconstrueerd voor maximale flexibiliteit).

        De 5,1% hypotheekrente is netto voor mij 3,1%. Omdat ik ervan overtuigd ben dat beleggen veel meer oplevert dan 3,15% en ik flexibel wil zijn kies ik voor beleggen ipv jaarlijks aflossen.
        Ik wil het niet in de stenen vast zetten.

        In 2031 is het einde hypotheekrente-aftrek (HRA) voor een deel van mijn hypotheek. Voor de rest heb ik nog langer hypotheekrente-aftrek.
        Mocht de wetgever mijn HRA sneller willen beperken ben ik vrij om voor mij de voordeligste keuzes te maken.

  11. 5,65% met 20 jaar vast, nog 14 jaar te gaan. Oversluiten kost €48K boete voor een openstaande hypotheek van €127K. Nog geen behoefte om te verhuizen.

    Ruim 5 jaar de tanden op elkaar met aflossen. Gegarandeerd rendement en overleeft elke crash op de beurs.

    Overigens beleg ik wel passief via mijn pensioen regeling.

Geef een reactie!